Inzicht in cashflow en werkkapitaal

Kasstroomanalyse en ratio’s zijn dé tools voor een goede financiële analyse.

• Verschillende soorten kasstromen analyseren en interpreteren
• Inzicht in het gebruik en de berekening van veel voorkomende ratio's
• Online E-learning kasstroomanalyse + handige analyse tools

Tijdens de training leer je de beginselen, de werking en de functie van een kasstroomoverzicht als hulpmiddel in te zetten voor de financiële analyse van een onderneming. De verschillende cashflows zoals; operationele-, investerings-, financierings- en vrijekasstroom komen aan de orde. Daarnaast leer je de cashflow te berekenen bij een onderneming zodat je een goed beeld krijgt van de werking en plaats die een kasstroom in neemt bij een financiële analyse.

Zijn er opvallende toe- of afnames te zien van bepaalde posten op het kasstroomoverzicht? Welke invloed heeft dit op de kasstroom? Komt dit overeen met de toelichting? Op deze manier leer je de kasstroom te analyseren en vorm je een oordeel over de posten en de hoogte van deze posten. Zo leer je kasstroomanalyse als hulpmiddel te gebruiken bij financiële analyse en kredietbeoordeling. Na afloop van deze praktijkgerichte opleiding ben je in staat om zelfstandig een kasstroomanalyse te maken, analyseren en beoordelen.

Daarnaast leer je de belangrijkste ratio’s (zoals de Solvabiliteitsratio, de Interest Coverage ratio, de Debt Service ratio en de Debt/Ebitda) te benoemen, te berekenen en te analyseren. Ratio's en covenants zorgen ervoor dat de financieringsrisico’s beheersbaar blijven.

Door jouw analyse van de cashflows, ratio’s en convenanten is er geen ruimte voor een andere interpretatie of manipulatie van de prestaties. Hierdoor kun jij na afloop van de cursus een goed oordeel vormen over de financiële situatie van een onderneming.

Voorbereidende e-learning

Voorafgaand aan de opleiding krijg je toegang tot de digitale leeromgeving van FOI. Ter voorbereiding dien je de E-learning Kasstroomanalyse te maken. Deze E-learning bevat theoretische kennis inzake cashflow analyse, waardoor de training nóg prakrijkgerichter en effectiever zal verlopen.

De E-learningmodule is 1 jaar online beschikbaar waardoor je de stof van de cursus steeds kunt herhalen. Hierdoor worden de leerdoelen beter geborgd in de praktijk.

Leerdoelen

• Cash flow - de definitie;
• Opstellen van een cash flow overzicht/ berekening;
• Kasstroomanalyse als hulpmiddel bij de financiële analyse en kredietbeoordeling;
• De verschillende kasstromen berekenen en interpreteren;
• Vrije kasstroom berekenen;
• Inzicht in de betekenis van veel gehanteerde ratio's en covenants;
• De rol van ratio's en covenants bij het beheersbaar houden van financieringsrisico's;
• Relevante, toepasselijke en beheersbare ratio's en covenants bepalen;
• Inzicht in de totstandkoming van de financieringsbehoefte;
• Inzicht in de operationele, investerings- en financieringskasstroom;
• Het bepalen en analyseren van de belangrijkste financiële ratio’s;
• Het gebruik en de rol van covenants bij nadere afspraken tussen de geldgever en geldnemer;
• Het aanscherpen van de kritische houding door aanvragen en prognoses te beoordelen op basis van berekende kasstromen en ratio’s.

Trainingsdata:

- Mogelijkheid 1: 2 juni / 16 juni (Woerden)

- Mogelijkheid 2: 8 oktober / 26 oktober (Woerden)

Opleidingstraject

- E-Learningkasstroom analyse

- Trainingsdag 1 

- Trainingsdag 2 

PE-punten: 12